Chất lượng bằng chứng 4.63/5
Điểm đánh giá tám chiều theo tiêu chí chất lượng . Mỗi chiều được chấm từ 1–5.
- D1 Cơ sở nguồn
- 5/5
- D2 Uy tín nguồn
- 5/5
- D3 Tính toán
- 4/5
- D4 Sự không chắc chắn
- 4/5
- D5 Phạm vi
- 5/5
- D6 Văn bản
- 5/5
- D7 Sự trung thực về nhận thức
- 4/5
- D8 Tính đầy đủ của lưu ý
- 5/5
● yếu tố của bạn — nhấp vào rủi ro này ▾ để hiển thị
- Yếu tố của bạn
≈ Khả năng tương đương
Nhận thức
Cuộc khủng hoảng tịch biên tài sản năm 2008 đã để lại một dấu ấn sâu sắc trong tâm lý người Mỹ. Cảnh quay tin tức về các khu dân cư bị đóng ván, người vay có tài sản thế chấp âm và các biển hiệu thuộc sở hữu ngân hàng đã trở thành hình ảnh chủ đạo về rủi ro sở hữu nhà đối với cả một thế hệ. Hầu hết người trưởng thành đã trải qua nó đều đánh giá quá cao xác suất tịch biên hiện tại, neo vào hình ảnh thời kỳ khủng hoảng thay vì môi trường cho vay sau Dodd-Frank. Các khảo sát về lo âu tài chính liên tục xếp «mất nhà» gần đầu bảng, thường cao hơn các rủi ro về mặt thống kê có khả năng xảy ra cao hơn nhiều, chẳng hạn như mất việc hoặc phá sản do y tế.
Ước tính sơ bộ: ~10-20 % dự đoán trọn đời của các chủ nhà lo lắng
Nguồn: trực giác của biên tập viên, không được thăm dò
Thực tế
~367.460 hồ sơ tịch biên trong năm 2025 (0,26 % số đơn vị nhà ở của Mỹ)
đơn vị nhà ở của Mỹ
Hiện cách tính
ATTOM Data báo cáo 367.460 bất động sản có hồ sơ tịch biên trong năm 2025, chiếm 0,26 % trong khoảng 142 triệu đơn vị nhà ở của Mỹ. Tuy nhiên, các vụ tịch biên hoàn tất (thu hồi tài sản của ngân hàng / REO) chỉ là 46.439, hay khoảng 0,09 % số bất động sản có thế chấp. Tỷ lệ nộp hồ sơ hàng năm 0,26 % là một con số chuẩn hóa sau đại dịch, thấp hơn nhiều so với tỷ lệ năm 2019 trước đại dịch (~0,36 %) và thấp hơn nhiều so với mức đỉnh năm 2010 (~2,23 %). Một nghiên cứu đoàn hệ dọc của BLS (NLSY79, theo dõi thế hệ bùng nổ dân số sinh từ 1957-1964 từ năm 1988 đến 2008) phát hiện khoảng 2 % nhận được thông báo tịch biên và khoảng 1,4 % mất nhà do tịch biên trong khoảng thời gian 20 năm — nhưng đoàn hệ đó tình cờ bao gồm cuộc khủng hoảng nhà ở tồi tệ nhất trong lịch sử hiện đại. Đối với một ước tính trọn đời trải dài 30-35 năm phơi nhiễm thế chấp tiềm năng (tuổi 25-60, với hầu hết chủ nhà giữ 1-3 khoản thế chấp qua giai đoạn này), việc tính gộp tỷ lệ nộp hồ sơ hàng năm trung bình dài hạn khoảng 0,2-0,3 % qua các năm bình thường nhưng bao gồm một chu kỳ nghiêm trọng cho ra khoảng 5-10 %. Ước tính trung tâm 7 % phản ánh thực tế rằng hầu hết chủ nhà sẽ trải qua ít nhất một cuộc suy thoái nghiêm trọng nhưng các cải cách pháp lý sau năm 2008 (các quy tắc Thế chấp Đủ điều kiện, Dodd-Frank, thẩm định chặt chẽ hơn) đã giảm rủi ro đuôi về mặt cấu trúc so với thời kỳ trước khủng hoảng. Fed St. Louis ước tính gần 10 triệu chủ nhà đã mất nhà từ năm 2006 đến 2014, trong tổng số khoảng 50-55 triệu ngôi nhà có thế chấp vào thời điểm đó — một tỷ lệ tích lũy thời kỳ khủng hoảng khoảng 18-20 %, không nên được coi là mức nền.
Lưu ý: Ước tính trung tâm 7 % là một xác suất trọn đời được kiến tạo, không phải một th…
Ước tính trung tâm 7 % là một xác suất trọn đời được kiến tạo, không phải một thống kê dân số được quan sát trực tiếp. Không có nguồn dữ liệu đơn lẻ nào theo dõi từng chủ nhà từ khoản thế chấp đầu tiên đến cuối cùng. Nghiên cứu đoàn hệ NLSY79 của BLS là xấp xỉ gần nhất nhưng chỉ bao gồm 20 năm (1988-2008) và một đoàn hệ sinh duy nhất. Ước tính này giả định rằng hầu hết chủ nhà sẽ giữ các khoản thế chấp trong 25-35 năm và trải qua ít nhất một cuộc suy thoái nghiêm trọng trong giai đoạn đó. Các cải cách pháp lý sau năm 2008 (các quy tắc Thế chấp Đủ điều kiện, các yêu cầu về khả năng trả nợ của Dodd-Frank, các yêu cầu vốn cao hơn đối với ngân hàng) có thể đã giảm rủi ro tịch biên về mặt cấu trúc đối với những người vay được thẩm định theo chế độ mới, điều này sẽ đẩy xác suất trọn đời thực sự xuống dưới ước tính trung tâm 7 % đối với các chủ nhà trẻ tuổi hơn. Tỷ lệ hồ sơ trên số vụ hoàn tất khoảng 8:1, nghĩa là hầu hết các hồ sơ tịch biên được giải quyết trước khi ngôi nhà thực sự bị mất; các con số «hồ sơ tịch biên» tiêu đề phóng đại đáng kể tổn thất nhà ở thực tế. Biến thiên địa lý là cực đoan: các thị trường đầu cơ ở Sun Belt (Nevada, Florida, Arizona) trải qua tỷ lệ tịch biên gấp 3-5 lần mức quốc gia trong cuộc khủng hoảng, trong khi các thị trường ổn định với chuẩn cho vay nghiêm ngặt (Texas, với mức trần LTV 80 % đối với tái cấp vốn rút tiền mặt) diễn biến tốt hơn nhiều.
Mức rủi ro thay đổi thế nào
Con số tiêu đề là mức trung bình trên các tình huống rất khác nhau. Dưới đây là cách xác suất thay đổi theo kịch bản hoặc ngữ cảnh:
1 trên 5,3 · 19%
~10 million homes foreclosed out of ~52 million mortgaged; driven by subprime lending, negative equity, and lax underwriting
1 trên 385
Annual filing rate 0.23-0.26% of housing units; record homeowner equity and strict post-Dodd-Frank underwriting
1 trên 200
Annual filing rate roughly 0.4-0.6% of housing units before the subprime wave fully hit
Độ dài và sắc độ của thanh xếp hạng các tình huống này so với nhau, không phải so với các rủi ro khác. Xác suất chính xác được hiển thị bên cạnh mỗi mục.
Rủi ro liên quan
Các rủi ro khác về chủ đề tương tự — để khám phá những nỗi sợ liên quan.
Sụp đổ nhà đất
Khả năng một vụ sụp đổ thị trường nhà đất lớn làm mất trắng vốn chủ sở hữu nhà của bạn là bao nhiêu?
Thu hồi xe vay subprime
Nếu bạn vay mua ô tô dài hạn theo dạng subprime, khả năng xe bị thu hồi là bao nhiêu?
Tử vong nghề đánh cá thương mại
Xác suất tử vong trong suốt sự nghiệp khi làm ngư dân thương mại là bao nhiêu?
Thua lỗ giao dịch trong ngày
Xác suất thua lỗ tài chính đáng kể từ giao dịch lẻ tích cực là bao nhiêu?
Lừa đảo người cao tuổi
Khả năng người trên 60 tuổi mất tiền vì lừa đảo tài chính khi nghỉ hưu là bao nhiêu?
Thảm họa chính phủ cực đoan
Khả năng một chính phủ cực đoan chính trị hủy hoại đất nước bạn một cách thảm khốc là bao nhiêu?
Chọn đối thủ
Vào năm 2025, các chủ nợ đã tiến hành các hành động tịch biên tài sản đối với 367.460 bất động sản tại Hoa Kỳ — bao gồm thông báo vỡ nợ, đấu giá theo lịch trình và thu hồi tài sản của ngân hàng — chiếm 0,26% tổng số đơn vị nhà ở. Con số này thấp hơn 87% so với mức đỉnh điểm gần 2,9 triệu hồ sơ vào năm 2010, và thấp hơn 25% so với mức cơ bản năm 2019 trước đại dịch. Các vụ tịch biên hoàn tất (thu hồi tài sản thực tế của ngân hàng) chỉ là 46.439 vụ, giảm 96% so với mức đỉnh điểm 1.050.500 vụ vào năm 2010.
Những con số này mô tả một thị trường nhà ở gần như không giống với thị trường đã tạo ra nỗi ám ảnh mà hầu hết mọi người vẫn mang theo. Từ năm 2006 đến 2014, gần 10 triệu chủ nhà đã mất nhà do tịch biên tài sản — xấp xỉ một trong năm hộ gia đình có thế chấp vào thời điểm đó. Tỷ lệ tồn kho tịch biên của Hiệp hội Ngân hàng Thế chấp (Mortgage Bankers Association) đạt đỉnh khoảng 4,6% tổng số khoản vay được phục vụ vào cuối năm 2010; đến quý 3 năm 2025, con số này đã giảm xuống 0,50%, gần mức thấp nhất kể từ khi MBA bắt đầu theo dõi chỉ số này.
Khoảng cách giữa nhận thức và thực tế hiện tại được thúc đẩy bởi hai yếu tố: sự sống động của hình ảnh thời kỳ khủng hoảng và sự vô hình của phản ứng pháp lý. Các quy tắc Thế chấp Đủ điều kiện (Qualified Mortgage) của Đạo luật Dodd-Frank hiện yêu cầu các chủ nợ xác minh khả năng trả nợ, giới hạn tỷ lệ nợ trên thu nhập, và cấm các sản phẩm chỉ trả lãi, không yêu cầu tài liệu, và LTV 100% vốn là nguyên nhân trực tiếp của hầu hết các vụ vỡ nợ trong thời kỳ khủng hoảng. Các chủ nhà hiện tại nắm giữ kỷ lục 17,6 nghìn tỷ USD giá trị vốn chủ sở hữu nhà, với chủ nhà có thế chấp trung bình sở hữu hơn 300.000 USD giá trị vốn chủ sở hữu. Vốn chủ sở hữu âm — yếu tố dự báo tịch biên tài sản mạnh nhất — gần như không còn tồn tại trên thị trường hiện tại.
Nghiên cứu dọc duy nhất của Hoa Kỳ theo dõi các chủ nhà cá nhân qua một chu kỳ kinh tế đầy đủ là phân tích của BLS về thế hệ bùng nổ dân số sinh từ năm 1957-1964 (nhóm NLSY79), được quan sát từ năm 1988 đến 2008. Trong khoảng thời gian 20 năm đó, khoảng 7% đã gặp phải tình trạng chậm trả thế chấp, khoảng 2% nhận được thông báo tịch biên tài sản, và khoảng 1,4% thực sự mất nhà. Cửa sổ quan sát của nhóm này bao gồm sự khởi đầu của cuộc khủng hoảng nhà ở tồi tệ nhất trong lịch sử hiện đại nhưng không bao gồm toàn bộ mức độ nghiêm trọng của nó (các vụ hoàn tất đạt đỉnh điểm từ 2009-2012). Ngoại suy ra một khoảng thời gian tiếp xúc thế chấp 30-35 năm và tính đến toàn bộ cuộc khủng hoảng sẽ cho ra ước tính trọn đời trong khoảng 5-10%, với giá trị trung tâm gần 7% — hoặc khoảng 1 trong 14 chủ nhà có thế chấp tại một thời điểm nào đó trong cuộc đời trưởng thành của họ.
Các yếu tố dự báo cá nhân mạnh nhất không phải là sự liều lĩnh mà là sự dễ bị tổn thương: nghiên cứu của BLS cho thấy ly hôn hoặc góa bụa và thất nghiệp mỗi yếu tố làm tăng hơn gấp đôi khả năng chậm trả và tăng gấp ba khả năng tịch biên tài sản. Cuộc khủng hoảng năm 2008 đã xác nhận điều này ở quy mô lớn — đó không phải chủ yếu là câu chuyện về những người vay vô trách nhiệm mà là về một ngành công nghiệp đã cung cấp tín dụng với các điều khoản không thể tồn tại qua một cuộc suy thoái, cho những người vay có biên độ thu nhập quá mỏng để hấp thụ cú sốc thanh toán. Bộ máy quản lý được xây dựng để phản ứng đã không loại bỏ rủi ro, nhưng nó đã thu hẹp đáng kể kênh mà cuộc khủng hoảng tiếp theo sẽ phải đi qua.
Thông tin liên quan
~7% thế chấp Mỹ kết thúc bằng tịch thu. Khủng hoảng nhà quy mô 2008 ~12% suốt đời. Sợ tịch thu vượt mức nền ngay cả trong suy thoái.
Tịch thu 7%. Phá sản 10%. Mất tất cả có khả năng cao hơn chỉ mất nhà. Không cái nào trong tài liệu kế hoạch tài chính.
Sổ cái xác nhận
Mỗi con số dưới đây là những gì mỗi nguồn đã báo cáo, cùng với trích dẫn nguyên văn mà chúng tôi dựa vào và cách chúng tôi đưa ra con số của mình. Nhấp vào bất kỳ liên kết nào để xác minh trực tiếp.
-
[1] ATTOM Data Solutions — U.S. Foreclosure Activity Increases in 2025
U.S. Foreclosure Activity Increases in 2025- Thống kê
367,460 US properties with foreclosure filings in 2025 (0.26% of housing units), up 14% from 2024; 46,439 bank repossessions (REO), up 27% from 2024 but down 96% from the 2010 peak of 1,050,500- Trích đoạn
“"In 2025, foreclosure filings — default notices, scheduled auctions and bank repossessions — were reported on 367,460 U.S. properties, up 14 percent from 2024 and up 3 percent from 2023 but down 25 percent from 2019. Lenders repossessed 46,439 properties through foreclosures (REO) in 2025, up 27 percent from 2024 but down 68 percent from 143,955 in 2019, and down 96 percent from a peak of 1,050,500 in 2010." ”
- Dữ liệu nguồn từ
- 2026-01-15
- Truy cập
- 2026-04-19 · bản sao lưu trữ
- Tính toán
- Primary source for the 2025 annual filing count and bank repossession count. 367,460 filings on ~142 million housing units = 0.26% annual filing rate. Completed foreclosures (REO) of 46,439 on ~52 million mortgaged homes = ~0.09% annual completion rate. The gap between filings and completions reflects the multi-stage foreclosure process: many filings are cured through loan modification, short sale, or reinstatement before reaching REO.
- Độc lập
- ATTOM aggregates county recorder data from over 3,000 counties nationwide. It is the primary private-sector foreclosure tracking source used by industry, media, and researchers. Independent of MBA survey-based data.
-
[2] Mortgage Bankers Association — Mortgage Delinquencies Increase in the Third Quarter of 2025
Mortgage Delinquencies Increase in the Third Quarter of 2025- Thống kê
0.50% of mortgage loans in the foreclosure process in Q3 2025; foreclosure starts at 0.20% of serviced loans- Trích đoạn
“"The percentage of loans in the foreclosure process at the end of the third quarter was 0.50 percent, up 2 basis points from the second quarter of 2025 and 5 basis points higher than one year ago. The percentage of loans on which foreclosure actions were started in the third quarter rose by 3 basis points to 0.20 percent." ”
- Dữ liệu nguồn từ
- 2025-11-14
- Truy cập
- 2026-04-19 · bản sao lưu trữ
- Tính toán
- MBA's National Delinquency Survey covers roughly 37 million loans, representing about 70% of all first-lien residential mortgages. The 0.50% foreclosure inventory rate and 0.20% foreclosure starts rate confirm the ATTOM data from a different methodology (servicer survey vs county records). The Q3 2025 foreclosure inventory rate of 0.50% is historically low — the peak was approximately 4.6% in Q4 2010.
- Độc lập
- MBA data is survey-based, collected directly from mortgage servicers, while ATTOM data comes from public county records. The two sources use fundamentally different methodologies and arrive at consistent conclusions.
-
[3] Federal Reserve Bank of St. Louis — The End Is in Sight for the U.S. Foreclosure Crisis
The End Is in Sight for the U.S. Foreclosure Crisis- Thống kê
Nearly 10 million mortgage borrowers lost their homes between 2006 and early 2017; the crisis began in Q4 2007 and lasted roughly 10 years- Trích đoạn
“"This nearly 10-year nationwide foreclosure crisis was longer and deeper than anything seen since the Great Depression, with as many as 10 million mortgage borrowers potentially losing their homes." ”
- Dữ liệu nguồn từ
- 2016-12-07
- Truy cập
- 2026-04-19 · bản sao lưu trữ
- Tính toán
- Provides the widely cited ~10 million figure for total homes lost during the crisis era. With roughly 50-55 million mortgaged homes at the time, this implies a crisis-era cumulative foreclosure rate of roughly 18-20%. This is the key data point for anchoring the upper bound of the lifetime uncertainty range, since most homeowners will experience at least one major recession during their mortgage-holding years.
- Độc lập
- St. Louis Fed research draws on ATTOM, CoreLogic, and MBA data but provides independent analytical framing and cumulative estimates not available from any single private source.
-
[4] U.S. Bureau of Labor Statistics — Patterns of homeownership, delinquency, and foreclosure among youngest baby boomers
Patterns of homeownership, delinquency, and foreclosure among youngest baby boomers- Thống kê
~7% of the cohort experienced mortgage delinquency; ~2% received a foreclosure notice; ~1.4% lost a home to foreclosure over 20 years (1988-2008)- Trích đoạn
“"Almost 7 percent of the sample and 6 percent of 2008 homeowners were delinquent on mortgage payments over this period. In addition, about 2 percent of homeowners received a foreclosure notice. Divorce or widowhood and unemployment are associated with a greater probability of adverse housing outcomes — there is over twice the chance of delinquency and over three times the chance of receiving a foreclosure notice or losing one's home." ”
- Dữ liệu nguồn từ
- 2013-02-01
- Truy cập
- 2026-04-19 · bản sao lưu trữ
- Tính toán
- The only US longitudinal cohort study tracking individual homeowners through a full economic cycle including the Great Recession. The 1.4% actual home-loss rate over 20 years for this cohort sets a floor for the lifetime estimate, since the observation period (1988-2008) includes the onset of the worst foreclosure crisis in modern history but not its full duration (peak completions were 2009-2012). Extrapolating to a 30-35 year mortgage exposure window and adding the 2009-2012 peak years brings the cohort estimate closer to 5-7%.
- Độc lập
- Uses the National Longitudinal Survey of Youth 1979 (NLSY79), a nationally representative panel survey independent of administrative foreclosure records.
-
[5] ABC News (reporting RealtyTrac year-end data) — 2010 Had Record 2.9 Million Foreclosures
2010 Had Record 2.9 Million Foreclosures- Thống kê
2.9 million (2,871,891) US properties received foreclosure filings in 2010, a record annual peak- Trích đoạn
“"In 2010, 2.9 million properties received foreclosure filings -- an increase of 2 percent from 2009 and 23 percent from 2008." ”
- Dữ liệu nguồn từ
- 2011-01-13
- Truy cập
- 2026-07-03 · bản sao lưu trữ
- Tính toán
- Substantiates the body prose's "87% below the 2010 peak of nearly 2.9 million filings" comparison. 367,460 (2025 filings, per ATTOM above) is approximately 12.8% of 2,871,891 (2010 filings), i.e. down approximately 87.2% -- consistent with the "87% below" figure in the body prose.
- Độc lập
- RealtyTrac's contemporaneous 2010 year-end report; RealtyTrac later rebranded as ATTOM Data Solutions (the source of the 2025 filing figures above), so this is the same data lineage at an earlier point in time rather than an independent methodology -- used only to anchor the historical 2010 peak referenced in the body prose.
-
[6] Intercontinental Exchange (ICE Mortgage Technology) — ICE Mortgage Monitor: Record Levels of Home Equity and Falling Rates Drive Highest HELOC Withdraws Since 2008
ICE Mortgage Monitor: Record Levels of Home Equity and Falling Rates Drive Highest HELOC Withdraws Since 2008- Thống kê
US mortgage holders carried a record $17.6 trillion in home equity entering Q2 2025; average tappable-equity holder sits on $212K- Trích đoạn
“"U.S. mortgage holders carried a record $17.6 trillion in home equity entering the second quarter of 2025" ... "the average homeowner sitting on $212K [in tappable equity]." ”
- Dữ liệu nguồn từ
- 2025-06-02
- Truy cập
- 2026-07-03 · bản sao lưu trữ
- Tính toán
- Substantiates the body prose's "record $17.6 trillion in home equity" figure exactly. The $212K figure quoted in the press release is average TAPPABLE equity (the withdrawable subset while keeping 20% equity), a different and lower metric than the body prose's "over $300,000" average TOTAL equity per mortgaged homeowner claim, which this source does not itself quantify.
- Độc lập
- Primary mortgage-servicing industry data provider (ICE, formerly Black Knight), the standard source for US mortgage and home-equity data; independent of ATTOM/RealtyTrac (foreclosure filings) and the MBA (delinquency survey) sources above.